Анализ Финансово-хозяйственной деятельности (анализ ФХД). Как сделать самому. Пошаговое руководство.

 

Что такое Анализ Финансово-хозяйственной деятельности (анализ ФХД)? И зачем он нужен?

   Незаслуженно забытый , очень полезный и нужный инструмент финансового управления бизнесом. Его сейчас делают только большие компании,  которые могут позволить себе,  которые могут держать в штате экономистов и финансистов.
На самом деле Анализ финансовой деятельности необходим каждой компании.  Прежде чем начать какие-то мероприятия. 
Например,  когда Вы идёте в больницу и вас что-то болит, врач прежде чем начать лечение,  назначает вам анализы. И только на их основе он понимает,  что у вас что-то болит и назначает лечение.
   Так же и в компании,  например если системный постоянный убыток. Его не решить вливанием денег или инвестиций,  а только на время можно заглушить проблему.
А иногда и правда во время нехватки оборотных средств,  нужны денежные средства. 
Таким образом чтобы понять что надо Компании чтобы выйти из кризиса или начать развитие необходимо провести АНАЛИЗ.
Если делать что-то без него это может быть тратой денег и времени. 
Итак Анализ бывает нескольких видов
1. Финансовый анализ на основе бухгалтерской отчётности.  Самый популярный,  быстрый и относительно лёгкий. Анализируется ликвидность, финансовая устойчивость, рентабельность, оборачиваемость.
2. Производственный анализ (анализ себестоимости, Производственных затрат,  загрузка производственного оборудования, фондоемкость, энергоемкость и тд)
3. Маркетинговый анализ (анализ ассортимента, АВС-анализ , эффективности рекламных вложений,  анализ юнит-экономики и тд)
4. Анализ бизнес процессов.
И множество других анализов, в зависимости от ваших целей и задач.

Мы рассмотрим самый популярный — Финансовый анализ на основе бухгалтерской отчетности.

Финансовый анализ дает представление и понятие в каком финансовом  состоянии находится компания. 

Основные группы показателей финансового анализа В финансовом анализе используется более 200 коэффициентов. Все они характеризуют 4 основные стороны деятельности компании:

• финансовая устойчивость
• ликвидность
• оборачиваемость активов
• рентабельность

 

Для каждой из этих групп показателей рассчитываются свои коэффициенты. Они могут отличаться зависимо от задач анализа и пользователей, для которых предназначена эта информация.

Показатели ликвидности

Способность компании выплачивать свои обязательства за счет текущих активов – одно из условий ее финансовой стабильности. Адекватно оценить ее позволяют коэффициенты ликвидности.

Показатели рассчитываются на основании бухгалтерского баланса (Формы №1). Чем они выше, тем выше платежеспособность предприятия.

Показатели оборачиваемости средств Коэффициенты оборачиваемости позволяют оценить эффективность управления активами и капиталом предприятия. Основой для их расчета выступает выручка от продаж продукции или услуг, ее отношение к среднегодовому размеру активов, дебиторской и кредиторской задолженности. Для проведения анализа необходимо: собрать данные за последние 3-5 лет; установить положительную или отрицательную динамику; сравнить результаты с конкурентами в отрасли. Дополнительно рассчитывают период оборачиваемости активов по формуле: Период оборачиваемости = Отчетный период/ Коэффициент оборачиваемости активов Чем меньше значение, тем выше интенсивность использования активов компании. В сферах оптовой и розничной торговли период оборачиваемости активов, как правило, меньше, чем в промышленности и строительстве. Показатели оборачиваемости наибольшую ценность представляют для внутренних пользователей информации – для менеджмента предприятия. Рост оборачиваемости свидетельствует о росте эффективности использования активов.

Коэффициенты рентабельности Коэффициенты рентабельности отражают степень прибыльности деятельности предприятия. Они рассчитываются как отношение прибыли к величине показателя, рентабельность которого находим. Показатели для расчета коэффициентов рентабельности берутся из управленческой или данные бухгалтерской отчетности (Баланса и Отчета о финансовых результатах). Чем выше значения, тем эффективнее задействованы анализируемые ресурсы предприятия. В показателях рентабельности заинтересованы как внутренние пользователи финансовой информации – менеджеры предприятия, так и внешние – собственники, инвесторы. Показатели рентабельности играют важную роль в разработке инвестиционной, финансовой и маркетинговой стратегий компании.

 Рыночные показатели Анализ рыночной активности позволяет сделать вывод о том, как рынок оценивает эффективность финансово-хозяйственной деятельности предприятия, рациональность его дивидендной политики и самое главное – его привлекательность для акционеров или инвесторов. Важным показателем, учитываемым при анализе рыночных коэффициентов предприятия, является стоимость акций. Если она увеличивается, значит рынок оценивает, что инвестиции используются рационально, а эффективность деятельности растет. Дивидендный доход – еще один важный показатель, характеризует процент возврата денежных средств акционерам на вложенный в акции капитал. Чем выше значение, тем выгодней для акционера дальнейшие инвестиции в деятельность предприятия. Потенциальных инвесторов обычно интересует коэффициент котировки акций. Он рассчитывается как отношение рыночной к балансовой стоимости акции. Если значение больше единицы, компания считается инвестиционно привлекательной. Важным дополнением к анализу рыночных коэффициентов является показатель стоимости компании. Важно, чтобы финансовый аналитик, кроме прочего, знал методы оценки стоимости бизнеса. 4 важных аспекта анализа финансовых показателей Чтобы провести адекватный анализ финансовых показателей предприятия, необходимо: Иметь полное описание финансовой деятельности компании за анализируемый период – отчет о финансовых результатах, о движении денежных средств, балансовый отчет и т.д. Сопоставить коэффициенты за разные периоды, а также сравнить со среднестатистическими значениями в отрасли, результатами предприятий-конкурентов; Сравнивая полученные значения с рекомендуемыми, делать скидку на специфику хозяйственной деятельности компании. Например, для торговли и промышленности пределы нормы отличаются в разы. Проводить анализ показателей в комплексе. Например, коэффициент ликвидности сам по себе не слишком информативен. Чтобы получить объективную картину, необходимо проанализировать показатели различных групп – оборачиваемости, финансовой устойчивости, рентабельности.

---

Если нет времени все это изучать и сопоставлять, вникать во все это , то представляем к Вашему вниманию  Шаблон Финансового анализа в нашем Интернет-магазине с помощью, которого вы сможете самостоятельно  его провести.

Надо будет ввести только данные вашей бухгалтерской отчетности, все формулы и все значения программа посчитает сама. Так, Вам не надо будет привлекать финансиста или аналитика.   Финансовый анализ компании. (Шаблон Exele)  

Прочитайте статью на нашем Бизнес-блоге  Как создать Бизнес-план. Пошаговое руководство  и  » Что такое- Шаблон Бизнес плана «

Если не умеете работать на EXELE можете пройти он-лайн обучение на курсах от Skillbox —Он-лайн курс «Excel + Google-таблицы для решения бизнес-задач»

Самостоятельно заполнить финансовую модель можете с помощью статьи  Финансовая модель. Что это такое? Как ее разработать самому. (пошаговое руководство)